Web3数据分析专家分享:链上指标如何指导投资决策

近期,我们邀请到了自由交易员、链上数据研究者Colin,与我们分享他在比特币链上数据分析方面的心得。Colin介绍了他如何利用链上数据来辅助投资决策,以及对当前比特币市场的看法。

Colin表示,他主要关注以下几个链上指标:

1. URPD(已实现价格分布):用于观察BTC筹码的价格分布情况,判断低成本筹码是否已经完成派发。

2. RUP(相对未实现收益):衡量市场整体盈利状况,出现背离时可能暗示市场结构变化。

3. Cointime True Market Mean Price:一个综合考虑时间因素的BTC价值评估指标,适合判断大周期趋势。

在实际应用中,Colin会给予不同指标不同的权重,其中他最看重筹码结构的变化。他认为,当低成本筹码完成派发后,高成本筹码的持仓压力会增大,可能引发连锁反应。

对于当前比特币市场,Colin持谨慎态度。他认为:

1. 低成本筹码已经大量派发
2. RUP指标出现背离
3. 美股估值处于高位

这些因素使得比特币已经具备形成顶部的条件。不过Colin也强调,这只是个人判断,投资者需要结合自身情况审慎决策。

对于想要学习链上数据分析的新手,Colin建议:

1. 从原始文献入手,理解指标的计算逻辑和设计初衷
2. 筛选相关性低的指标,避免过度解读
3. 结合其他分析方法,如技术分析、宏观分析等

Colin强调,链上数据分析适合长期投资者,因为其信号频率较低,适合日常工作繁忙的投资者使用。

最后,Colin分享了他的日常工作安排。他会在美股开盘时段保持清醒,关注各类市场数据,如ETF资金流向、市场情绪指标等。他认为,保持对市场的敏感度,及时发现异常变化是很重要的。