Відновлення світових фінансових ринків, революція ШІ веде до зростання технологічних акцій

Відновлення економіки США сприяє зростанню інфляційного тиску

Нещодавно в США виробництво демонструє ознаки відновлення протягом двох місяців поспіль, що викликало занепокоєння ринку щодо повторного зростання інфляції. Дані про нехватку робочої сили за січень показали збільшення на 353 тисячі осіб, що є найбільшим зростанням з січня 2023 року. Після цього опубліковані дані CPI за січень також перевищили очікування, показавши річний ріст на 3,1% та місячний ріст на 0,3%. Ці дані призвели до того, що ринок відсунув очікування щодо зниження процентних ставок Федеральною резервною системою, і наразі загалом вважається, що перше зниження може відбутися лише в червні.

Дані PMI виробництва в США показують, що попереднє значення PMI від Markit за лютий становить 51,5, що вже два місяці поспіль знаходиться вище рівня 50. Кількість замовлень у виробництві досягла нещодавнього рекорду, що натякає на те, що США можуть входити в новий цикл запасів, що призведе до зростання зайнятості та інфляції.

Незважаючи на це, ринок все ще вважає, що ймовірність подальшого підвищення процентних ставок Федеральною резервною системою є низькою. Хоча поточна економічна ситуація супроводжується певним рівнем інфляції, це не заважає зростанню цін на акції та криптоактиви. Динаміка цін на активи відображає оптимістичні очікування ринку щодо майбутніх економічних перспектив.

Прориви в технологіях штучного інтелекту викликали зростання акцій технологічних компаній

Найбільш помітною подією в технологічному світі цього місяця стало випуск відеоінструмента Sora. Цей інструмент, розроблений OpenAI, генерує відео, яке широко поширюється в Інтернеті, і його якість та зв'язність вражають. Поява Sora сигналізує про те, що індустрія контенту та медіа може зіткнутися з істотними змінами, що обіцяє значне підвищення ефективності створення контенту та зниження витрат на виробництво.

Водночас дані фінансового звіту, опубліковані компанією NVIDIA, також підтверджують вражаючу швидкість розвитку технологій штучного інтелекту. Виручка компанії в четвертому кварталі склала 22,1 мільярда доларів, що на 265% більше в порівнянні з минулим роком, що значно перевищує прогнози аналітиків. Цей яскравий результат сприяв значному зростанню акцій NVIDIA, яка на деякий час стала третьою за вартістю компанією на фондовому ринку США. Сильні показники NVIDIA також підштовхнули зростання всього технологічного сектору, внаслідок чого три основні індекси США досягли нових максимумів.

Варто зазначити, що переваги молодого покоління інвесторів до акцій технологічних компаній формуються. Дані показують, що підлітки в США більше схильні обирати акції технологічних компаній, представлені "Великою сімкою". Ця тенденція свідчить про те, що під впливом технології ШІ технологічні гіганти та нові класи активів можуть отримати все більше прихильників серед інвесторів, стаючи основним напрямком інвестування в майбутньому.

Ринок криптовалют зустрічає новорічний сезон

Протягом святкування Китайського Нового року ціна біткоїна зазнала значного зростання. З 8 лютого ціна біткоїна почала підніматися з приблизно 43000 доларів і досягла максимальної позначки понад 61000 доларів. Цей "святковий ринок" здається, став традицією на ринку криптовалют, оскільки протягом останніх 9 років під час святкування Китайського Нового року біткоїн виявляв різні ступені зростання.

Основними факторами, які сприяли зростанню біткоїна в цьому раунді, є два аспекти: по-перше, зменшення тиску з боку фонду Grayscale, по-друге, постійний приплив коштів у біткоїн-ETF. Згідно з даними, станом на 26 лютого, 11 ETF загалом отримали чистий приплив у 6,15 мільярда доларів, а частка капіталізації в біткоїнах складає 3,81% від загальної капіталізації біткоїна.

Окрім ETF, такі інституційні інвестори, як MicroStrategy, також продовжують збільшувати свої вкладення в біткоїн. Засновник компанії Майкл Сейлор повідомив, що з 15 по 25 лютого MicroStrategy придбала ще 3 000 біткоїнів, збільшивши свою загальну кількість до 193 000 монет.

Ринок наразі зосереджений на процесі затвердження спотових ETF на ефірі. Кілька установ вже подали відповідні заявки, найважливіша дата – 23 травня, тобто термін, коли SEC має ухвалити остаточне рішення щодо ETF на ефір від VanEck. Якщо ETF на ефір буде затверджений, це принесе нові додаткові кошти на крипторинок, що може ще більше сприяти розвитку ринку.

Висновок

Несмотря на те, що інфляція дещо зросла, світові фінансові ринки все ще зберігають тенденцію до зростання під сильним впливом революції ШІ. Наразі ринок не турбує, чи продовжить Федеральна резервна система підвищувати процентні ставки, а більше зосереджується на конкретному часі для першого зниження ставки. Успішний запуск Bitcoin ETF вніс нову енергію в ринок, і інвестори чекають, що Bitcoin зможе подолати історичний максимум. Завдяки технологічним інноваціям і вдосконаленню інституцій, ринок криптовалют має потенціал для більшого розвитку.