A Reserva Federal (FED) baixa as taxas de juro, iniciando um novo ciclo de liquidez, e os ativos globais enfrentam um aumento.
A Reserva Federal (FED) como esperado começou a reduzir as taxas de juros em 50 pontos base, marcando a abertura oficial de um novo ciclo de cortes de juros. A liquidez global entrará em uma nova fase de afrouxamento, o que teve um impacto positivo nos mercados de ativos. As bolsas de valores globais subiram de forma geral, com o S&P 500 e o índice Dow Jones atingindo novos máximos, enquanto os mercados acionários da região Ásia-Pacífico se destacaram especialmente. O mercado de criptomoedas também se beneficiou, com o preço do Bitcoin ultrapassando a marca de 66000 dólares, e uma nova onda de aumento pode estar se formando.
Antes da decisão sobre as taxas de juro, os dados económicos publicados nos Estados Unidos mostraram que o número mais recente de empregos não agrícolas aumentou em 142 mil, abaixo do esperado; o CPI de agosto subiu 2,5% em relação ao ano anterior, marcando uma descida contínua durante 5 meses. No atual contexto de redução das taxas de juro, dados de emprego abaixo do esperado podem, na verdade, ser uma boa notícia, pois aumentam as expectativas do mercado em relação a um corte nas taxas.
A Reserva Federal dos EUA anunciou no dia 18 que irá reduzir a faixa alvo da taxa dos fundos federais em 50 pontos base, para entre 4,75% e 5,00%. Esta é a primeira vez em quatro anos que a FED inicia um novo ciclo de cortes nas taxas de juros. Esta medida marca a entrada de um novo estágio de afrouxamento no ciclo de liquidez global, trazendo benefícios para os investidores.
Após a redução das taxas de juros, o desempenho de várias classes de ativos pode ser o seguinte:
A dívida pública dos EUA pode sofrer uma maior volatilidade no curto prazo, mas a tendência a longo prazo dependerá da situação da recuperação económica.
O ouro deverá continuar a ser favorecido, mas o desempenho específico ainda precisa considerar fatores como se a economia alcançará um "aterrissagem suave".
O desempenho do índice Nasdaq dependerá da recuperação dos fundamentos.
Embora o Bitcoin possa apresentar oscilações ou correções a curto prazo, o panorama a longo prazo é promissor, prevendo-se que a amplitude e o tempo de ajuste serão menores do que em 2019.
A amplitude da recente redução da taxa de juros superou ligeiramente as expectativas de Wall Street. Historicamente, a Reserva Federal (FED) só costuma começar a reduzir as taxas de forma tão agressiva quando há sinais de recessão econômica. No entanto, o presidente da Reserva Federal (FED), Jerome Powell, afirmou em um discurso que a economia dos EUA ainda opera dentro de limites controláveis, sem grandes preocupações de recessão. Esta redução da taxa de juros é vista como uma "redução preventiva", com o início de 50 pontos base mostrando a determinação da Reserva Federal (FED) em lidar com os potenciais riscos de recessão.
De acordo com a experiência histórica, a menos que se trate de um corte de juros de emergência para combater uma recessão, os cortes de juros preventivos geralmente impulsionam um mercado em alta global de ativos, ao mesmo tempo que resultam na desvalorização do dólar. Este corte de juros é um exemplo típico de corte de juros preventivo, e há razões para acreditar que isso irá impulsionar ainda mais os preços dos ativos a reencontrar os padrões históricos.
Após a divulgação da notícia de redução das taxas de juros, o mercado acionário dos EUA reagiu fortemente. Após duas grandes quedas no início do mês, as ações americanas abriram em alta e continuaram a subir após a redução das taxas, com o S&P 500 alcançando um novo recorde histórico. O índice de small caps, Russell 2000, também teve um desempenho excelente, refletindo um aumento na preferência de risco do mercado.
No entanto, os fundos de hedge parecem ter uma opinião diferente. De acordo com os dados do Goldman Sachs, os fundos de hedge compraram ações de tecnologia, mídia e telecomunicações dos Estados Unidos à velocidade mais rápida em quatro meses, continuando a apostar em temas relacionados à IA. Isso indica que há uma divergência nas expectativas do mercado sobre o futuro, com alguns apostando na recessão, outros negociando cortes nas taxas de juro, e outros ainda continuando otimistas em relação à IA, mas, de um modo geral, todos estão a beneficiar dos dividendos proporcionados pela liquidez.
Do ponto de vista do mercado global, a redução das taxas de juros realmente trouxe um feedback positivo. Além dos principais índices dos Estados Unidos, vários índices de mercado, como o DAX da Alemanha, o Sensex30 de Bombaim na Índia, o JKSE de Jacarta na Indonésia e o STI do Estreito de Singapura, também atingiram máximos históricos, com o mercado da Ásia-Pacífico a destacar-se particularmente. Isso indica que os investidores globais têm uma atitude geralmente otimista em relação ao ambiente de investimento após a redução das taxas de juros.
O impacto da redução das taxas de juros também se estendeu ao setor das criptomoedas. Os dados do ETF de Bitcoin à vista mostram que, após a redução das taxas, a maioria das instituições aumentou suas participações em Bitcoin, refletindo um aumento na aversão ao risco dos investidores. O preço do Bitcoin recuperou-se de um mínimo de cerca de 53000 dólares no início do mês para mais de 66000 dólares, demonstrando uma forte tendência de aumento.
O ETF de Ethereum também teve um raro fluxo contínuo de fundos desde a sua listagem. Considerando que a taxa de câmbio ETH/BTC caiu para abaixo de 0,04, talvez este seja um bom momento para alocar Ethereum.
Em comparação com o ciclo de cortes de juros de 2019, a correção do Bitcoin este ano chegou mais cedo. Desde que atingiu o pico anual em março, o Bitcoin passou por um período de correção de 189 dias, com uma queda máxima de 33%. Embora possa continuar a flutuar a curto prazo, espera-se que a magnitude e a duração da correção sejam menores do que as do ciclo de 2019. A longo prazo, as perspectivas para o mercado de Bitcoin continuam otimistas.
O mais recente relatório da BlackRock intitulado "Bitcoin: uma ferramenta de diversificação de risco única" chamou a atenção generalizada. O relatório aponta que, apesar da alta volatilidade do Bitcoin, seus fatores de risco e retorno são essencialmente diferentes dos ativos de alto risco tradicionais, tornando-o uma ferramenta de investimento única. Muitos investidores estão vendo o Bitcoin como uma potencial escolha para proteger-se contra os riscos do dólar e os problemas da dívida americana.
Com a crescente tensão na situação geopolítica global, a dívida e o déficit dos Estados Unidos são preocupantes, e a instabilidade política mundial está a aumentar, o Bitcoin pode ser visto como uma ferramenta de diversificação de risco cada vez mais única, ajudando a proteger contra riscos financeiros, monetários e geopolíticos nos portfólios de investimento. Esta percepção tem potencial para se tornar um consenso entre os investidores globais.
No geral, com a chegada do ciclo de liquidez, os mercados globais de ativos apresentam uma tendência de aumento. Em um ambiente de alívio do dólar, os investidores não precisam se preocupar excessivamente com a distribuição desigual de liquidez. Abraçar as criptomoedas pode ser uma estratégia inteligente para desfrutar ao mesmo tempo do alívio da liquidez e evitar o risco da dívida americana, com a expectativa de alcançar "duplo rendimento".
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ImpermanentLossFan
· 07-19 02:19
fazer as pessoas de parvas deixar-se levar forte retorno
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DegenGambler
· 07-18 03:47
Este é o sabor do bull run.
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NFTFreezer
· 07-16 22:40
bull run a qualquer momento
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AirdropHunterWang
· 07-16 22:38
bull run é ação
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LootboxPhobia
· 07-16 22:24
É novamente a época de enriquecer!
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SatoshiLegend
· 07-16 22:22
Deixe os dados falarem - De acordo com as estatísticas do mercado de urso de 2018, nem sempre vale a pena ficar feliz com a point shaving.
A Reserva Federal (FED) cortou a taxa de juros em 50 pontos de base, Bitcoin ultrapassa 66000 dólares, os ativos globais entram em bull run.
A Reserva Federal (FED) baixa as taxas de juro, iniciando um novo ciclo de liquidez, e os ativos globais enfrentam um aumento.
A Reserva Federal (FED) como esperado começou a reduzir as taxas de juros em 50 pontos base, marcando a abertura oficial de um novo ciclo de cortes de juros. A liquidez global entrará em uma nova fase de afrouxamento, o que teve um impacto positivo nos mercados de ativos. As bolsas de valores globais subiram de forma geral, com o S&P 500 e o índice Dow Jones atingindo novos máximos, enquanto os mercados acionários da região Ásia-Pacífico se destacaram especialmente. O mercado de criptomoedas também se beneficiou, com o preço do Bitcoin ultrapassando a marca de 66000 dólares, e uma nova onda de aumento pode estar se formando.
Antes da decisão sobre as taxas de juro, os dados económicos publicados nos Estados Unidos mostraram que o número mais recente de empregos não agrícolas aumentou em 142 mil, abaixo do esperado; o CPI de agosto subiu 2,5% em relação ao ano anterior, marcando uma descida contínua durante 5 meses. No atual contexto de redução das taxas de juro, dados de emprego abaixo do esperado podem, na verdade, ser uma boa notícia, pois aumentam as expectativas do mercado em relação a um corte nas taxas.
A Reserva Federal dos EUA anunciou no dia 18 que irá reduzir a faixa alvo da taxa dos fundos federais em 50 pontos base, para entre 4,75% e 5,00%. Esta é a primeira vez em quatro anos que a FED inicia um novo ciclo de cortes nas taxas de juros. Esta medida marca a entrada de um novo estágio de afrouxamento no ciclo de liquidez global, trazendo benefícios para os investidores.
Após a redução das taxas de juros, o desempenho de várias classes de ativos pode ser o seguinte:
A amplitude da recente redução da taxa de juros superou ligeiramente as expectativas de Wall Street. Historicamente, a Reserva Federal (FED) só costuma começar a reduzir as taxas de forma tão agressiva quando há sinais de recessão econômica. No entanto, o presidente da Reserva Federal (FED), Jerome Powell, afirmou em um discurso que a economia dos EUA ainda opera dentro de limites controláveis, sem grandes preocupações de recessão. Esta redução da taxa de juros é vista como uma "redução preventiva", com o início de 50 pontos base mostrando a determinação da Reserva Federal (FED) em lidar com os potenciais riscos de recessão.
De acordo com a experiência histórica, a menos que se trate de um corte de juros de emergência para combater uma recessão, os cortes de juros preventivos geralmente impulsionam um mercado em alta global de ativos, ao mesmo tempo que resultam na desvalorização do dólar. Este corte de juros é um exemplo típico de corte de juros preventivo, e há razões para acreditar que isso irá impulsionar ainda mais os preços dos ativos a reencontrar os padrões históricos.
Após a divulgação da notícia de redução das taxas de juros, o mercado acionário dos EUA reagiu fortemente. Após duas grandes quedas no início do mês, as ações americanas abriram em alta e continuaram a subir após a redução das taxas, com o S&P 500 alcançando um novo recorde histórico. O índice de small caps, Russell 2000, também teve um desempenho excelente, refletindo um aumento na preferência de risco do mercado.
No entanto, os fundos de hedge parecem ter uma opinião diferente. De acordo com os dados do Goldman Sachs, os fundos de hedge compraram ações de tecnologia, mídia e telecomunicações dos Estados Unidos à velocidade mais rápida em quatro meses, continuando a apostar em temas relacionados à IA. Isso indica que há uma divergência nas expectativas do mercado sobre o futuro, com alguns apostando na recessão, outros negociando cortes nas taxas de juro, e outros ainda continuando otimistas em relação à IA, mas, de um modo geral, todos estão a beneficiar dos dividendos proporcionados pela liquidez.
Do ponto de vista do mercado global, a redução das taxas de juros realmente trouxe um feedback positivo. Além dos principais índices dos Estados Unidos, vários índices de mercado, como o DAX da Alemanha, o Sensex30 de Bombaim na Índia, o JKSE de Jacarta na Indonésia e o STI do Estreito de Singapura, também atingiram máximos históricos, com o mercado da Ásia-Pacífico a destacar-se particularmente. Isso indica que os investidores globais têm uma atitude geralmente otimista em relação ao ambiente de investimento após a redução das taxas de juros.
O impacto da redução das taxas de juros também se estendeu ao setor das criptomoedas. Os dados do ETF de Bitcoin à vista mostram que, após a redução das taxas, a maioria das instituições aumentou suas participações em Bitcoin, refletindo um aumento na aversão ao risco dos investidores. O preço do Bitcoin recuperou-se de um mínimo de cerca de 53000 dólares no início do mês para mais de 66000 dólares, demonstrando uma forte tendência de aumento.
O ETF de Ethereum também teve um raro fluxo contínuo de fundos desde a sua listagem. Considerando que a taxa de câmbio ETH/BTC caiu para abaixo de 0,04, talvez este seja um bom momento para alocar Ethereum.
Em comparação com o ciclo de cortes de juros de 2019, a correção do Bitcoin este ano chegou mais cedo. Desde que atingiu o pico anual em março, o Bitcoin passou por um período de correção de 189 dias, com uma queda máxima de 33%. Embora possa continuar a flutuar a curto prazo, espera-se que a magnitude e a duração da correção sejam menores do que as do ciclo de 2019. A longo prazo, as perspectivas para o mercado de Bitcoin continuam otimistas.
O mais recente relatório da BlackRock intitulado "Bitcoin: uma ferramenta de diversificação de risco única" chamou a atenção generalizada. O relatório aponta que, apesar da alta volatilidade do Bitcoin, seus fatores de risco e retorno são essencialmente diferentes dos ativos de alto risco tradicionais, tornando-o uma ferramenta de investimento única. Muitos investidores estão vendo o Bitcoin como uma potencial escolha para proteger-se contra os riscos do dólar e os problemas da dívida americana.
Com a crescente tensão na situação geopolítica global, a dívida e o déficit dos Estados Unidos são preocupantes, e a instabilidade política mundial está a aumentar, o Bitcoin pode ser visto como uma ferramenta de diversificação de risco cada vez mais única, ajudando a proteger contra riscos financeiros, monetários e geopolíticos nos portfólios de investimento. Esta percepção tem potencial para se tornar um consenso entre os investidores globais.
No geral, com a chegada do ciclo de liquidez, os mercados globais de ativos apresentam uma tendência de aumento. Em um ambiente de alívio do dólar, os investidores não precisam se preocupar excessivamente com a distribuição desigual de liquidez. Abraçar as criptomoedas pode ser uma estratégia inteligente para desfrutar ao mesmo tempo do alívio da liquidez e evitar o risco da dívida americana, com a expectativa de alcançar "duplo rendimento".