Conversation avec le trader Murphy : les données off-chain ne sont pas comme un bateau gravé, quatre dimensions vous indiquent à quelle position du cycle vous vous trouvez actuellement.

Murphy est un chercheur en données off-chain, spécialisé dans l'analyse des données off-chain pour guider les décisions de trading. Au cours du dernier cycle, il n'avait pas de stratégie de trading stable, c'est pourquoi en 2022, il a décidé de trouver une méthode de trading exécutable, reproductible et fermée, afin d'éviter d'être perturbé par les émotions.

La stratégie de trading de Murphy

1. Allocation des fonds : 90 % alloués aux principales cryptomonnaies (BTC, ETH, BNB), 10 % alloués aux altcoins.
2. Rendement prévu : 200 % - 300 %
3. Retraits acceptables :
   • Les principales crypto-monnaies n'ont pas de stop loss, un repli de 20%-30% est normal
   • Les altcoins tombent en dessous de 20% de stop-loss
4. Logique de transaction:
   • Choisir le bon moment sur un grand cycle, acheter à des niveaux relativement bas, vendre à des niveaux relativement élevés
   • Guidage des transactions par l'analyse des données off-chain

La raison pour laquelle Murphy a choisi cette stratégie :

1. Le dernier cycle manquait de stratégies stables, ce qui était facilement influencé par les émotions.
2. Le contexte du marketing financier a accumulé une sensibilité aux données.
3. Personnalité prudente, recherche une haute certitude
4. Les fonds sont des fonds propres, le coût est relativement bas.

Cette stratégie convient à :

1. Type prudent, recherche une haute certitude, peut être détenu à long terme.
2. Traders de tendance, principalement détenteurs de pièces majeures

Indicateur de rachat de Murphy

Murphy détermine le moment d'acheter à bas prix principalement à travers les 5 données suivantes :

1. CVDD : Historiquement, le prix du BTC n'a jamais efficacement chuté en dessous du CVDD, ce qui permet d'évaluer le prix du fond de marché.
2. RP et BP : lorsque le prix du BTC tombe en dessous de RP, c'est le moment d'acheter lorsque l'on se consolide entre BP et RP.
3. PSIP : généralement inférieur à 50 % lors des extrêmes bas de marché baissier.
4. NUPL et MVRV de LTH : montrent si les investisseurs à long terme capitulent
5. Perspective des mineurs : évaluer les coûts de minage et l'indice d'impulsion

Murphy résume : "Les attentes dominantes macroéconomiques, les changements d'attentes influencent l'émotion, l'émotion affecte la relation entre l'offre et la demande, et finalement l'offre et la demande déterminent le prix du BTC." Trouver à travers les données off-chain les facteurs et la logique qui influencent l'offre et la demande, et évaluer les tendances possibles.

Déterminer le sommet du marché haussier

Murphy pense qu'il est nécessaire de combiner plusieurs données pour une analyse complète, en se référant principalement à :

1. MVRV : peut commencer à vendre lorsque supérieur à 3
2. URPD: reflète la structure des jetons off-chain, vérifie la validité des données
3. Relation offre-demande : un signal de sommet se produit lorsque les détenteurs à long terme commencent à vendre massivement.

Murphy prévoit que le sommet relatif de ce cycle pourrait se situer entre mars et avril 2025, mais il faudra ajuster dynamiquement en fonction des données macroéconomiques.

La méthode d'apprentissage de Murphy

1. Apprendre des contenus partagés par des analystes de données off-chain sur le marché.
2. Enregistrer et classer les indicateurs dans Excel, optimiser et itérer en continu.
3. Améliorer l'efficacité des indicateurs par le biais de la rétroaction.

Off-chain données analyse des limitations

1. Impossible de juger la tendance à court terme ou le prix spécifique
2. Non applicable pour l'analyse des altcoins
3. Plus efficace pour l'analyse des tendances et des cycles, pas adapté au trading à court terme.

Liste des choses à ne plus faire de Murphy

1. Arrêtez de compter sur la chance
2. Arrêtez de vous emporter
3. Arrêter de trader fréquemment
4. Arrêtez de dépendre d'une seule source d'information
5. Arrêtez de prendre des décisions sans étude préalable.

Murphy suggère aux débutants de commencer par accumuler et classer des indicateurs afin d'améliorer leur capacité de jugement par une pratique à long terme. Il prévoit d'écrire une série d'articles dans la fourchette supérieure du marché haussier pour valider ses jugements et aider davantage de personnes à apprendre les méthodes d'analyse des données off-chain.